Эффективность на рынках прогнозов. Обычно в финансовых рынках конечной целью торговли является получение прибыли от конечной стоимости, или, другими словами, цены актива. Скажем, вы покупаете акции транспортной компании за 30 долларов и продаете за 90 долларов, вы получаете 3x, что очень хорошо, но конечная форма этой деятельности заключается в том, чтобы уйти с прибылью. Можно утверждать, что рост акций транспортной компании на 300%, особенно в короткие сроки, дает некоторую информацию о том, что транспортная отрасль находится на подъеме - но это, по сути, все, что можно сказать, по крайней мере, на абстрактном уровне. Однако на рынках прогнозов цены на шансы не являются конечным источником информации в этих рынках. Если у вас есть кандидат, которому присвоен шанс 70% на победу на выборах - конечно, с точки зрения прибыли это 30 центов на доллар, что довольно неплохо, если вы собираетесь торговать крупными объемами. Но следующий шаг в источнике информации - что означает победа этого кандидата в других секторах? Если этот гипотетический кандидат основывает свою кампанию на снижении транспортных расходов, увеличении инфраструктуры и снижении цен на продукты. Теперь у нас есть 3 сектора, на которые можно обратить внимание: транспорт, строительство и продукты питания, которые можно разумно хеджировать перед завершением выборов. Основываясь на вашем исследовании, вы можете выяснить лучший способ подойти к рынкам этих секторов для получения прямой прибыли. Основная мысль здесь заключается в том, что шансы на рынках прогнозов, хотя и позволяя получать прибыль, играют еще более важную роль в оценке условий для последнего этапа в цепочке активов. Это ставит вопрос: если алгоритмы/высокоуровневые боты возьмут на себя объем торговли на рынках прогнозов, будет ли это положительным или отрицательным? Это определенно положительно, потому что информация теперь более эффективно представлена, и шансы становятся еще более полезными/надежными. Конечно, это не очень хорошая новость для людей, которые исключительно торгуют на этих рынках, так как они могут быть обойдены или зажаты этими алгоритмами, но даже тогда можно утверждать, что это связано с тем, что рынки имеют более глубокую ликвидность, что всегда хорошо для трейдеров.